تله خرسی و تله گاوی را در بازارهای مالی بشناسید!

تله گاوی و تله خرسی دو الگوی قیمتی در بازارهای مالی هستند که اغلب در بازارهای سهام، فارکس و ارز دیجیتال رخ می‌دهند. این الگوها هنگامی رخ می‌دهند که یک قیمت با یک حرکت موقتی به سمت بالا یا پایین حرکت کند و به نظر برسد که بازار در حال تغییر جهت است، اما سپس به سمت معکوس خود بازگردد.

تله گاوی (Bull Trap) چیست؟

تله گاوی (Bull Trap) در هنگامی رخ می‌دهد که قیمت با یک حرکت به سمت بالا افزایش پیدا کند و به نظر برسد که بازار در حال رشد است، اما سپس بازار به سمت معکوس خود بازگردد و قیمت به سمت پایین حرکت کند. در این حالت، تریدرها ممکن است فکر کنند که بازار در حال رشد است و به این تصور برسند که باید در بازار سهام سرمایه‌گذاری کنند، اما پس از این که بازار به سمت معکوس خود بازگردد، باعث ایجاد خسارت برای آن‌ها خواهد شد.

تله گاوی در ارز دیجیتال

تله گاوی (Bull Trap) در بازار ارز دیجیتال به معنای ایجاد یک الگوی نوسان قیمتی است که باعث می‌شود تریدرها با فرض افزایش قیمت، به بازار وارد شوند. اما در واقع، قیمت ارز دیجیتال به نوبه خود کاهش می‌یابد و تریدرهایی که خرید خود را انجام داده‌اند، با خسارت روبرو می‌شوند.

ایجاد تله گاوی (Bull Trap) در بازار ارز دیجیتال نیز می‌تواند به دلیل برخی عوامل ایجاد شود. به عنوان مثال، تعداد زیادی از تریدرها می‌توانند از اعتقاد خود به افزایش قیمت یک ارز دیجیتال برای خرید استفاده کنند و به بازار وارد شوند، اما اگر عرضه برای آن ارز دیجیتال زیاد شود، باعث کاهش قیمت آن می‌شود و تریدرهایی که خرید خود را انجام داده‌اند، با خسارت روبرو می‌شوند.

برای مدیریت خطرات بازار در مواجهه با تله گاوی (Bull Trap)، تریدرهای ارز دیجیتال باید به دقت با تحلیل‌های فنی و ابزارهای تحلیلی مانند شمع‌های ژاپنی و شاخص‌های تحلیلی مانند RSI، MACD و Bollinger Bands کار کنند تا بتوانند تله گاوی (Bull Trap) را به درستی تشخیص دهند و از خسارت‌های بیشتر جلوگیری کنند. همچنین، استفاده از روش‌های مدیریت ریسک مانند استفاده از سیستم‌های محدودیت سفارشات، حداکثر سود و حداقل ضرر، و استفاده از متوسط متحرک (MA) برای تعیین نقاط ورود و خروج به بازار نیز می‌تواند به تجار در مدیریت خطرات بازار کمک کند.

تله خرسی (Bear Trap) چیست؟

تله خرسی (Bear Trap) همانند تله گاوی (Bull Trap) عکس العملی دارد. در این الگو، قیمت با یک حرکت به سمت پایین کاهش پیدا می‌کند و به نظر می‌رسد که بازار در حال نزول است، اما سپس بازار به سمت معکوس خود بازگردد و قیمت به سمت بالا حرکت کند. در این حالت، تریدرها ممکن است فکر کنند که بازار در حال نزول است و سعی در فروش دارایی‌هایشان داشته باشند، اما پس از بازگشت بازار به سمت معکوس خود، خسارتی را تحمل می‌کنند.

تله خرسی در ارز دیجیتال

تله خرسی (Bear Trap) در بازار ارزهای دیجیتال به معنای ایجاد یک الگوی نوسان قیمتی است که باعث می‌شود تریدرهای ارز دیجیتال با فرض کاهش قیمت، به بازار وارد شوند. اما در واقع، قیمت ارز دیجیتال به نوبه خود افزایش می‌یابد و تریدرها که فروش خود را انجام داده‌اند، با خسارت روبرو می‌شوند.

ایجاد تله خرسی (Bear Trap) در بازار ارزهای دیجیتال می‌تواند به دلیل برخی عوامل ایجاد شود. به عنوان مثال، تعداد زیادی از تریدرها می‌توانند از اعتقاد خود به کاهش قیمت یک ارز دیجیتال برای فروش استفاده کنند و به بازار وارد شوند، اما اگر تقاضا برای آن ارز دیجیتال زیاد شود، باعث افزایش قیمت آن می‌شود و تجار که فروش خود را انجام داده‌اند، با خسارت روبرو می‌شوند.

در نتیجه، تریدرهای ارز دیجیتال باید به دقت با تحلیل‌های فنی و ابزارهای تحلیلی مانند شمع‌های ژاپنی و شاخص‌های تحلیلی مانند RSI، MACD و Bollinger Bands کار کنند تا بتوانند تله خرسی (Bear Trap) را به درستی تشخیص دهند و از خسارت‌های بیشتر جلوگیری کنند. همچنین، استفاده از روش‌های مدیریت ریسک مانند استفاده از سیستم‌های محدودیت سفارشات، حداکثر سود و حداقل ضرر، و استفاده از متوسط متحرک (MA) برای تعیین نقاط ورود و خروج به بازار نیز می‌تواند به تجار در مدیریت خطرات بازار کمک کند.

در هر دو حالت، تله گاوی (Bull Trap) و تله خرسی (Bear Trap)، باعث ایجاد نوسانات شدید در بازارها می‌شوند و ممکن است باعث ایجاد فرصت‌های سودآور برای تجار حرفه‌ای شود. اما برای تجار ناشی از این الگوها، این نوسانات ممکن است خطرناک باشند و موجب خسارت شدیدی شوند. بنابراین، برای تشخیص تله گاوی (Bull Trap) و تله خرسی (Bear Trap)، بهتر است تحلیل‌های فنی و ابزارهایی مانند شمع‌های ژاپنی و شاخص‌های تحلیلی مانند RSI، MACD و Bollinger Bands را در نظر بگیرید.

همچنین، برای محافظت از خود در برابر تله گاوی (Bull Trap) و تله خرسی (Bear Trap)، بهتر است از روش‌های مدیریت ریسک مانند استفاده از سیستم‌های محدودیت سفارشات، حداکثر سود و حداقل ضرر، و استفاده از متوسط متحرک (MA) برای تعیین نقاط ورود و خروج به بازار استفاده کنید. در کل، تله گاوی (Bull Trap) و تله خرسی (Bear Trap) دو الگوی قیمتی پرکاربرد در بازارهای مالی هستند که به تجار حرفه‌ای کمک می‌کنند تا با تشخیص درست این الگوها، خسارت‌های بیشتری را جلوگیری کنند و فرصت‌های سودآور را به دست آورند.

یک نمونه از تله خرسی در بازار ارز دیجیتال

در سال 2021، بعد از یک صعود نسبتاً قوی قیمت بیت کوین، قیمت این ارز دیجیتال ناگهان کاهش یافت و به نظر می‌رسید که بازار در حال ایجاد یک تله خرسی است. با این حال، بعد از چند روز، قیمت بیت کوین (BTC) دوباره به افزایش درآمد و بازار نشان داد که این یک تله خرسی بوده است.

اثر تله گاوی و تله خرسی بر روی قیمت ارزهای دیجیتال

تله گاوی (Bull Trap) و تله خرسی (Bear Trap) به عنوان الگوهای رفتاری در بازار ارزهای دیجیتال مطرح هستند که در صورتی که در بازار رخ دهند، ممکن است به تغییرات ناگهانی در قیمت ارزها منجر شوند. در صورت وقوع تله گاوی (Bull Trap)، اولین انتظار بازار خریداری است که به نوبه خود موجب افزایش قیمت ارز می‌شود. با این حال، اگر این تله کمتر از حد انتظارات بازار روی دهد، تجار به شدت نگران می‌شوند و در آینده نزدیک ترجیح می‌دهند به فروش بپردازند، این امر باعث کاهش قیمت ارز می‌شود. بنابراین، تله گاوی (Bull Trap) می‌تواند منجر به کاهش قیمت ارز شود.

در صورت وقوع تله خرسی (Bear Trap)، اولین انتظار بازار فروش است که به نوبه خود موجب کاهش قیمت ارز می‌شود. با این حال، اگر این تله بیشتر از حد انتظارات بازار روی دهد، تجار به شدت نگران می‌شوند و در آینده نزدیک ترجیح می‌دهند به خرید بپردازند، این امر باعث افزایش قیمت ارز می‌شود. بنابراین، تله خرسی (Bear Trap) می‌تواند منجر به افزایش قیمت ارز شود.

به طور کلی، تله گاوی (Bull Trap) و تله خرسی (Bear Trap) می‌توانند منجر به تغییرات ناگهانی در قیمت ارزهای دیجیتال شوند، با این حال، تأثیرات آن‌ها به شدت وابسته به شرایط بازار و نوع ارز می‌باشد. بنابراین، بهتر است تجار قبل از انجام هرگونه تصمیمی، با تحلیل وضعیت بازار و تشخیص احتمال وقوع وقوع تله گاوی (Bull Trap) و تله خرسی (Bear Trap) در بازار، به دقت به بررسی شرایط بازار و رفتار تجار می‌پردازند. همچنین، استفاده از الگوهای تحلیلی مانند نمودارهای شمعی (Candlestick) و شاخص‌های فنی مانند شاخص قدرت نسبی (RSI) می‌تواند به تجار کمک کند تا از وقوع تله گاوی (Bull Trap) و تله خرسی (Bear Trap) در بازار ارزهای دیجیتال پیش از وقوع آن‌ها آگاه شوند.

به علاوه، برخی تجار برای جلوگیری از وقوع تله گاوی (Bull Trap) و تله خرسی (Bear Trap) از روش‌هایی مانند استفاده از محدودیت‌های خرید و فروش در بازه‌های زمانی مشخص و استفاده از میانگین حرکتی (Moving Average) و برخی شاخص‌های فنی دیگر استفاده می‌کنند. در نهایت، با توجه به پویایی بازار ارزهای دیجیتال و تأثیرات مختلفی که می‌توانند بر قیمت ارزها داشته باشند، احتیاط و تحلیل دقیق بازار برای تجار بسیار مهم است تا بتوانند خطرات موجود در بازار را به حداقل برسانند.

راه های برای تشخیص تله گاوی و تله خرسی

تشخیص تله گاوی (Bull Trap) و تله خرسی (Bear Trap) در بازار ارزهای دیجیتال برای تجار بسیار مهم است تا بتوانند از آن‌ها جلوگیری کنند و خسارات مالی را کاهش دهند. در ادامه به برخی از راه‌های تشخیص تله گاوی و تله خرسی در بازار ارزهای دیجیتال پرداخته می‌شود:

نمودار شمعی

نمودار شمعی (Candlestick) یکی از قدرتمندترین و اصلی‌ترین روش‌های تحلیلی است که توسط تجار به‌کار گرفته می‌شود. با استفاده از نمودار شمعی، تجار می‌توانند الگوهای مختلف را شناسایی کنند که می‌تواند برای تشخیص تله گاوی و تله خرسی مفید باشد.

شاخص قدرت نسبی RSI

تله های خرسی و گاوی غالبا همراه با واگرایی شدید RSI هستند. RSI مخفف عبارت relative strength indicator به معنای اندیکاتور یا شاخص قدرت نسبی است. این شاخص ضرب‌آهنگ میزان ضعف و قدرت قیمت‌های یک دارایی را در نمودار مشخص می‌کند.

شاخص RSI بین ۰ و ۱۰۰ در نوسان است. زمانی که RSI کمتر از ۲۵ باشد نشان‌دهنده آن است که دارایی به قیمتی بالاتر از حد معمول فروخته می‌شود. این درحالی است که اگر این شاخص بالاتر از ۷۵ باشد، خرید به قیمتی بالاتر از حد معمول را نشان می‌دهد. در حالی که قیمت‌ها افزایش پیدا می‌کنند RSI نیز افزایش پیدا می‌کند؛ البته این اتفاق زمانی روی می‌دهد که ضرب‌آهنگ و حمایتی نیز از این روند افزایش در میان باشد. به همین ترتیب شاخص RSI معمولا زمانی که قیمت‌ها وارد روند نزولی می‌شود، کاهش پیدا می‌کند.

واگرایی زمانی روی می‌دهد که قیمت و شاخص RSI در دو جهت مخالف به حرکت خود ادامه دهند. این امر نشان می‌دهد که تغییرات قیمت دارایی ضعیف است و از ضرب‌آهنگ قابل‌توجهی نیز برخوردار نیست. معمولا واگرایی منجر به بازگشت قیمت‌ها در جهت مخالف می‌شود.

محدودیت خرید و فروش

برخی تجار برای جلوگیری از وقوع تله گاوی و تله خرسی، از روش‌هایی مانند محدودیت خرید و فروش در بازه‌های زمانی مشخص استفاده می‌کنند. با این روش، تجار می‌توانند خرید و فروش خود را در محدوده قیمتی مشخصی انجام دهند و از احتمال وقوع تله گاوی و تله خرسی کاسته شود.

شاخص میانگین حرکتی

شاخص میانگین حرکتی (Moving Average) نیز یکی دیگر از شاخص‌های فنی است که توسط تجار برای تحلیل بازار به کار می‌رود. با استفاده از این شاخص، می‌توان الگوهای مختلف را شناسایی کرد که به وقوع تله گاوی و تله خرسی اشاره می‌کند.

متوسط حجم معاملات

با توجه به حجم معاملات در بازار، می‌توان از وقوع تله گاوی و تله خرسی حدس زد. در برخی موارد، حجم معاملات در بازه‌ای که تله گاوی یا تله خرسی در آن رخ می‌دهد، افزایش یا کاهش چشمگیری دارد که می‌تواند به عنوان نشانگر برای وقوع تله گاوی و تله خرسی باشد.

اخبار را دنبال کنید

اخبار خوب یا بد، عواطف معامله‌گران بی‌تجربه را تحت‌تأثیر قرار می‌دهد و آنها را به سمتی سوق می‌دهد که تصمیمات هیجانی و عجولانه بگیرند. بازارسازان به خوبی از این موضوع اطلاع دارند و با استفاده از اخبار، تله های گاوی و خرسی را آغاز می‌کنند. اگر شاهد تغییر مسیر ناگهانی قیمت‌ها با حجم متوسطی از معاملات روبه‌رو بودید، بهتر است حتما پیش از هر تصمیمی اخبار را زیر نظر بگیرید. در اکثر موارد حرکت‌هایی نظیر این به سادگی برای به بازی گرفتن احساسات معامله‌گران طراحی می‌شوند.

تعیین حد ضرر

استفاده از سفارش‌هایی برای تعیین حد ضرر یکی از حیاتی‌ترین بخش‌های هر استراتژی موفقی است. حتی اگر از انجام یک معامله اطمینان کامل داشته باشید نیز این احتمال وجود دارد که بازار کاملا در خلاف جهت شما حرکت کند. تعیین یک بازه برای حد ضرر از اهمیت ویژه‌ای برخوردار است. به این منظور اگر معامله‌ای در خلاف مسیر مورد نظر شما حرکت کرد باید جایگاه معاملاتی خود را ببندید. تعیین 1-2 درصد ضرر نقطه خوبی برای شروع است.

هوشمندانه‌ترین کار این است که همواره در استراتژی معاملاتی خود با سفارش‌هایی برای تعیین حد ضرر، زیان احتمالی را در نظر بگیرید. به این ترتیب تا حد امکان خود را از دام تصمیم‌گیر‌ی‌های احساسی نجات می‌دهید. انتظار نداشته باشید که بازار مطابق با میل شما رفتار کند؛ چراکه در اکثر موارد این اتفاق روی نمی‌دهد.

در نتیجه تله های خرسی و گاوی یکی از متداول‌ترین انواع خطرات موجود در معاملات بازار رمزارز به شمار می‌روند. خوشبختانه این امکان وجود دارد که تا جای ممکن ضررهای ناشی از این تله‌ها را به حداقل رساند. البته اگر استراتژی درستی را برای معاملات خود در نظر گرفته باشید و از پیش‌زمینه ذهنی خوبی نیز برخوردار باشید.